التنبؤ بتقلب أسعار نفط أوبك باستخدام نماذج EGARCH وARMA-GARCH

الملخص

تتميز بعض السلاسل الزمنية بتقلبها الكبير مع مرور الوقت، وخاصة السلاسل الزمنية المتعلقة بحركة الاقتصاد، وتلك المتعلقة بتغير أسعار الأسهم أو حركة المعاملات المالية وأسواق الأوراق المالية، والتي تتميز بأنها غير ثابتة مع مرور الوقت بسبب تغير سلوك المشاهدات مما يجعلها تعاني من مشكلة التغايرية. يهدف البحث إلى بناء أفضل نموذج للتنبؤ بالتقلبات المستقبلية في سعر نفط أوبك اليومي من خلال تطبيق عدد مختلف من نماذج الانحدار الذاتي المشروط للتغاير مثل نماذج GARCH و EGARCH وARMA-GARCH، وعند تتبع الأخطاء توزيع Student's-t تظهر النتائج أن أفضل نموذج للتنبؤ بتقلبات أسعار نفط أوبك هو EGARCH(1,1)، استنادًا إلى AIC وSIC وH-QIC.